Good Mood

Den sommeren jeg fylte 18, mine foreldre satt meg ned og hadde kredittkort snakke. Jeg var på vei til skolen i en annen stat, og de trodde det ville være lurt for meg å begynne å bygge kreditt.

Selv om jeg hadde inntekt fra jobben min, de cosigned for kortet mitt, så jeg vil ha en større kredittgrense i tilfelle kriser. Da de forklarte hvorfor det var viktig å være smart med min kreditt — og venstre resten opp til meg.

jeg har mottatt og betalt regninger på min egen., Jeg har lært hva som skjedde da jeg belastes for mye (og skyldige renter); jeg lærte hvorfor det var bedre å betale regninger i sin helhet. Da jeg var ferdig med college, med flere års kreditt historie backing meg opp, jeg søkte min første kredittkort uten en cosigner. Siden da, har jeg fortsatt å bruke kredittkort til å tjene belønninger og bygge kreditt.

Min tidlig introduksjon hjalp meg til å innse kredittkort var ikke skummelt eller vondt, så lenge du bruker dem riktig.

Hvis du leser dette innlegget, er du sannsynligvis en forelder som er interessert i å gi tenåringen med en forrett kredittkort., Eller en tenåring som er interessert i å få et kort for deg selv. Her er flere måter å få kredittkort for tenåringer, etterfulgt av fordeler, ulemper, og anbefalinger.

Hvilken Alder Kan Du Få et Kredittkort?

Hvor gammel må du være for å få et kredittkort? Svaret er komplisert.

I college, jeg husker bankene som deler ut kredittkort som godteri. Men takk til Kredittkort Act of 2009, kortholdere under 21 må nå ha bevis uavhengig av inntekt eller en cosigner over 21 (og de fleste kortselskaper ikke tillate cosigners).,

Og før du slår 18, tenåringer ikke kan ha sitt eget kredittkort, hvorvidt de har en cosigner. Deres eneste alternativ er å bli en autorisert bruker på en annen persons kredittkort.

Gitt disse begrensningene, her er et forslag til tidslinjen for kickstarting tenåringen din personlige økonomi utdanning:

• Tweens (11-13): Sign up for et forhåndsbetalt kort for å lære henne om budsjettering uten kontanter. Siden mange tillate for månedlige direkte innskudd, kan du legge henne godtgjørelse direkte på kortet., Du kan også prøve et verktøy som FamZoo, som selger kontantkort kontrollert av en mobil-app.
• Tenåringer (14-17): Siden det ikke er noen kredittkort for mindreårige, er din beste alternativet er å legge henne som en autorisert bruker på en av kontoene dine. Hvis du går frem, kan du administrere kontoen vel, dette vil gi henne en nesten-øyeblikkelig løft. Den også gir henne økonomisk frihet mens du fortsetter å overvåke henne lommepenger.
• studenter og unge voksne (i alderen 18 år+): Hjelpe henne med å søke om sikret eller student kredittkort, eller sjekk ut kort for begrenset eller ingen kreditt., Hvis hun har en jobb, stipend eller tilskudd, kan hun søke på hennes egen; hvis hun ikke, du kan få behov for å cosign (men vi pleier ikke å anbefale dette, og det er kun mulig for visse kortselskaper).

Hvorfor Ville Du Ønsker å Gi Din Ungdoms et Kredittkort?

Bare en tredjedel av foreldrene har forklart kreditt score å sine barn, som sannsynligvis er grunnen til 25% av millennials vet ikke hva de er og hvorfor de fleste Amerikanere ikke vet hvordan de skal forbedre dem.

Ved å få tenåringen med et kredittkort, kan du lære hennes livslange leksjoner om kreditt, budsjettering, og pengene ledelse., Du vil også hjelpe henne med å bygge sin kreditt-profil. Hvis tenåringen venter til etter college å dyppe hennes tær i kreditt, kan hun ha problemer med å sikre en bil lån eller leasing.

når Det er sagt, kredittkort for tenåringer kommer med risiko. Før du gir dine tenåringer nøklene til økonomisk rike, sørg for at du gjør følgende:

• Forklare hvordan kreditt virker: Hver kredittkort for ungdom har også behov for å komme med en samtale om kreditt — og konsekvensene av sitt misbruk., Dette convo bør ikke være en en-gang ting, enten; kontinuerlig å diskutere personlig økonomi er nøkkelen til et sunt forhold til penger. På slutten av dette innlegget, jeg gjennomgå noen av de viktigste kreditt-relaterte vilkår hver tenåring bør vite.
• Angi for å bruke grenser: Hvis du legger til tenåringen som en autorisert bruker, sørg for at hun vet hvor mye hun har lov til å bruke. Det er kanskje $150 per måned, noe som hun trenger for å spore med en ny app. Du bør også sette av tid til regelmessig å se gjennom gebyrer, for eksempel når uttalelsen kommer.,
• Definere nødhjelp: Mange foreldre ønsker at barna deres skal ha kredittkort i tilfelle kriser. Men en «krise» ser annerledes ut for en som er 14 enn til noen som er 44. Sikre din ungdoms vet hva som kvalifiserer som en nødsituasjon. Kan hun bare bruke kortet dersom bilen hennes bryter ned? Eller gjør en dire etter-skolen pizza trang teller, også?

Nå, la oss dykke inn i de forskjellige alternativene du har for kredittkort for tenåringer.

Hvordan Kan en Tenåring Få et Kredittkort?,

Det er tre hovedmetoder for en tenåring kan få et kredittkort, og de er alle ganske grei:

1. Legg til din tenåring som en autorisert bruker på en av dine nåværende kontoer.
2. Åpne en egen lav-limit kredittkort for tenåringen din (for å bruke som en autorisert bruker) hvis du vil heller ikke ha henne på en konto som du bruker regelmessig.
3. Hjelp tenåringen med å plukke sin egen forrett kredittkort når hun er 18.

Alternativ 1: Legge til Dine Tenåringer som en Autorisert Bruker

For ungdom under 18 år, og legger dem som autoriserte brukere er den eneste måten å hjelpe dem med å bygge kreditt.,

de Fleste store kredittkort selskaper lar deg legge til mindreårige autoriserte brukere, selv om de kan ha minimum aldersgrense. For Barclays og Amex, tenåringen din må være minst 13; for å Oppdage, 15.

Det er enkelt å få ditt ungdoms en autorisert bruker på din kredittkort konto. Du kan gjøre det mens du søker, eller senere gjennom din online konto eller over telefon. Du trenger ikke mye mer enn hennes navn, adresse og personnummer.

Når du har lagt til henne, din ungdoms vil snart få sitt eget kort i posten., Mens det vil ha samme kontonummer som kortet ditt, din ungdoms navn vil være på forsiden.

FORDELER: Du vil være i stand til å overvåke henne utgifter gjennom din online konto eller månedlig uttalelser — og hvis du har en belønninger kredittkort, vil du tjene poeng fra henne kjøp. Hvis du vil legge henne til en kort du allerede har, prosessen tar bare et par minutter. Visse kort, som de er utstedt av Amex, kan tillate deg å sette budsjetter for autoriserte brukere.

ULEMPER: vil Du være ansvarlig for din ungdoms atferd., Hvis hun går på en shoppingtur hun ikke har råd til, vil du ha for å betale regningen, (fordi de fleste utstedere som ikke lar deg angi bruke grenser for autoriserte brukere). Hvis du ikke betaler regningen, får du skylder interesse og øke din kreditt utnyttelse, noe som negativt påvirker din kreditt score. I mange tilfeller, priser vises på én bill, som betyr at du trenger å manuelt separat din tenåring kjøp fra din egen.

INSIDER RÅD: Hvis du har en tenåring er under 18 år, og legger henne som en autorisert bruker er en praktisk måte å bygge kreditt henne og dekke akutte behov., Som sagt, det gir henne mye frihet — og hvis hun er uansvarlig, kan skade både din kreditt score. Og selvfølgelig, hvis du er uansvarlig med kontoen du vil gjøre mer skade enn godt til begge poengsummene. Det vil ikke nødvendigvis gi sin praksis budsjettering og betale sine egne regninger.

Så, snarere enn å legge henne som en autorisert bruker på en av de vanlige kort, vil vi anbefaler å søke om et nytt kort (mer om det nedenfor) og la henne administrere kontoen på egen hånd.,

5 Tips for å Gjøre Din Ungdoms en Autorisert Bruker

Hvis du ønsker å forfølge den autoriserte brukeren strategi, det vil fungere best hvis du følger disse tipsene:

• Før du legger barnet som en autorisert bruker, forplikte seg til å bruke kredittkort på en ansvarlig måte, spesielt for den konto du legger til henne. Hvis du gjør sene betalinger eller standard på regningen din, så blir en av deres autoriserte brukere vil skade, snarere enn å hjelpe, tenåringen din.,
• sørge for at utstederen av betalingskortet rapporter autorisert bruker virkemåten til de tre store kreditt-byråer: TransUnion, Equifax, og Experian (alle de store kortselskaper bør). Dette vil hjelpe tenåringen å bygge kreditt.
• da Vurder å implementere en bruksgrense. American Express lar deg gjøre dette med alle autoriserte brukere, som gjør Costco Overalt hvor Visa® – Kortet av Citi (Gjennomgang). Du kan også styre dine tenåringer å bruke gjennom en app som Kort Betjent.
• La tenåringen se den månedlige regningen, så hun vet hvor mye hun har å bruke., Det ville være klokt å gi henne et månedlig budsjett, så har hennes spor kjøp gjennom en app som Mynte. Hvis hun har en kilde til inntekt, kunne hun øve månedlige utbetalinger.
• Opprettholde din tenåring autorisert bruker statusen til hun hadde en sjanse til å etablere kreditt på hennes egen. Ta henne til slutt vil redusere den gjennomsnittlige alder av kontoer, påvirker hennes kreditt-utnyttelse, og potensielt redusere sin kreditt score.,

Alternativ 2: Få en Lav-Limit Kredittkort for Tenåringer

Hvis du ønsker å hjelpe tenåringen å bygge kreditt, men ikke vil ha henne til å ha ubegrenset tilgang til din vanlige kreditt linje, bør du vurdere å søke om et nytt kort — så å legge henne som en authorizer brukeren.

Når du er godkjent, kan du be utsteder for å senke det nye kortet er kreditt-limit. På den måten, din tenåring vil ikke være i stand til å samle opp mer kostnader enn hun har råd til å betale tilbake.

FORDELER: tenåringen Din kan bygge sin kreditt innenfor rammen av en nedre grense., Hvis det er et nytt kort som du ikke ellers bruk, alle kostnader som vil være hennes. Noe som betyr at det vil være lett å overvåke utgifter, håndheve budsjettering, og har din ungdoms praksis med å betale regningene i sin helhet.

ULEMPER: med Mindre du allerede har et ekstra kort til bruk for dette formålet, vil du trenger å søke for en. Med en lav grense vil det også være enkelt å få maks ut kortet og øke din kreditt utnyttelse forhold, som ikke er bra for kreditt score.

INSIDER RÅD: Dette er vår favoritt strategi for første kredittkort for ungdom under 18 år., Selv om det krever litt ekstra innsats, en lav-limit kredittkort lar tenåringer til å bygge kreditt og praksis økonomisk uavhengighet — uten mange av de risikoer som følger en high-limit-kortet.

Alternativ 3: Velg en Forrett Kredittkort

Når barnet fyller 18, hun vil være berettiget for sitt eget kredittkort.

selv Om start-og student kredittkort har redusert kreditt krav at søkere under 21 må ha bevis uavhengig av inntekt for å få godkjent.,

Så hvis barnet ikke har en jobb, stipend eller tilskudd, er din beste alternativet er å gå med alternativ 2 og legge henne som en autorisert bruker til en ny, lav-limit-kortet.

Hvis din teen er klar til å bygge kreditt med hennes egne kort — og har inntekt i ryggen — hun kan velge enten usikker eller sikker. De førstnevnte er «normal» kredittkort, sistnevnte krever et refunderbart depositum at det i de fleste tilfeller, så fungerer som din linje av kreditt. Hvis du setter ned en $500 innskudd, for eksempel sikret kortet vil ha en $500 kredittgrense.,

FORDELER: å Få et kredittkort kan hjelpe deg i din ungdoms tjene belønninger og lære om grownup økonomisk ansvar.

ULEMPER: Dette er de store ligaene, og du vil ikke ha mye kontroll over din ungdoms atferd. Økonomisk uansvarlighet kunne føre til langsiktige økonomiske konsekvenser.

INSIDER RÅD: Når teen er fløyet coop og er å tjene en jevn lønnsslipp, er det sannsynligvis på tide for henne å få sitt eget kredittkort. Hvis hun fortsatt har en del arbeid å gjøre i penger avdeling, opt for et sikkert kort. Men hvis hun er økonomisk ansvarlig, en forrett kredittkort kan være en god idé., Hvis du er bekymret for overforbruk, oppmuntrer henne til å be om en lav kredittgrense — bare forstå at dette vil øke hennes kreditt utnyttelse forhold.

Hva Er de 6 Beste Kredittkort for Tenåringer?

Når du er på utkikk etter et kredittkort for tenåringen din, er det viktig å vurdere den avgifter. Ideelt sett vil du finne en kort, uten å betale en årlig avgift, slik at din tenåring kan enkelt holde det kort for en lang tid. (Jo høyere gjennomsnittlig alder av kontoer, jo bedre din kreditt score vil bli., Selv om jeg aldri bruker min første kredittkort, jeg har holdt konto åpne for 15 år, noe som er et stort løft for min kreditt-fil.)

Her er to sikret og fire usikrede teenage kredittkort — alt som er gratis på årlige avgifter.,

• Oppdag det® Sikret (Nytt)
• Sikret Mastercard® fra Capital One (Nytt)
• Oppdag det® Student Cash Back (Nytt)
• Oppdag det® Student chrome (Nytt)
• Petal® 2 Kontanter Tilbake, Ingen Avgifter Visa® – Kortet
• Reisen Student Rewards fra Capital One (Anmeldelse)

Med kontanter tilbake belønninger og ingen årsavgift, dette sikret alternativet er en av de beste kredittkort for å bygge kreditt. Her tilbys 2% cash back på restauranter og bensinstasjoner på opp til $1000 per kvartal, med doble pengene tilbake-det første året. Det er også fraskriver straff på den første sen betaling, gir en bit av tilgivelse for første gang kredittkort brukere. Kredittgrenser kan være mellom $200 og $2,500.,

– >

Dette kortet er et annet godt sikret alternativ fordi den ikke har en årlig avgift, og er fra en anerkjent utsteder. For første gang kunder vil automatisk få en kreditt-limit på $200 etter et innskudd på $49, $99, eller $200; den maksimalt mulige innskudd er $1000., Du kan automatisk bli vurdert for en høyere kredittgrense etter seks måneder.

– >

Dette er sannsynligvis den beste student-kortet på markedet. I stedet for en flat sats, vil du tjene 5% cash back på roterende kvartalsvis kategorier som gass, restauranter, og Amazon.,com (på opp til $1500 i hvert kvartal, det tjener 1% etter at & aktivering er påkrevd). Det har ingen årsavgift, og vil doble pengene tilbake-i det første året — for en heidundrende 10%! Studentene vil også få en årlig $20 Gode Karakterer uttalelse kreditt for å opprettholde en GPA på 3,0 eller høyere hvert skoleår for opp til fem år.

– >

Dette er en av de beste kredittkort tilbud for studenter, og er svært lik den nevnte Oppdage det® Sikret (Gjennomgang). Her tilbys 2% cash back på bensinstasjoner og restauranter, på opp til $1000 i hvert kvartal (og 1% etter som). Det har ingen årsavgift, og vil doble pengene tilbake-i det første året., Som vanlig Oppdage det Student-kort, vil studentene også få en årlig $20 Gode Karakterer uttalelse kreditt for å opprettholde en GPA på 3,0 for ovenfor for opp til fem år.

– >

i Motsetning til de fleste kort, Petal® 2 Kontanter Tilbake, Ingen Avgifter Visa® – Kortet krever ikke en etablert kreditt historie for godkjenning, noe som gjør det til et flott første kortet for tenåringer., Petal kan be om å lenke til søkerens bank konto, imidlertid, for å sjekke hvordan hun håndterer pengene hennes. Dersom søkeren ikke har noen kreditt bygget opp, Petal kan kjøre en hard henvendelse til å ta en titt. Du kan tjene opp til 1,5% penger tilbake for hver kjøper med dette kortet:

• 1% penger tilbake på kjøp som i utgangspunktet
• 1.25% penger tilbake på kjøp etter 6 på-tid betalinger
• 1.5% penger tilbake på kjøp etter 12-tiden betalinger

til Tross for navnet, dette kortet er tilgjengelig for alle som om de er på college. Det har ingen årlig avgift, og tjener minst 1% cash back på alle kjøp. Vi liker at det er insentiver ansvarlig kreditt atferd ved å øke belønningen til 1,25% for på-tid betalinger, som du bør gjøre hver måned. I tillegg kan du automatisk bli vurdert for en høyere kredittgrense etter seks måneder.,

Hva Bør Du Lære Tenåringer Om Kreditt?

Uansett hvordan din tenåring blir et kredittkort, er det viktig at du lære henne det grunnleggende av kreditt på forhånd. Dette vil stille henne opp for økonomisk suksess senere i livet.

Her er noen viktige emner som du bør gjennomgå med ungdoms — og så se igjen, før hun ber deg om å slutte å snakke om det!

• Kredittkort kontra debetkort: betalingskort som er annerledes enn debetkort. En trekker penger direkte fra din brukskonto; den andre er et lån du trenger å betale tilbake., Du bør aldri bruke kredittkort til å ta ut penger i MINIBANK, ettersom disse «cash fremskritt» kommer med dyre avgifter.
• Kreditt rapporter og score: Tenk på din kreditt-rapporter som rapporten kort og din kreditt score som karakterene dine. Kreditt-rapporter detalj din tidligere kreditt atferd, og din kreditt score gjenspeiler hvor troverdig du vises til långivere. I fremtiden, god kreditt score vil gjøre det enklere å leie en leilighet eller få en jobb. Dårlig kreditt score kan gjøre det vanskelig å få en bil eller hjem lån. Ved hjelp av et kredittkort ansvarlig er en av de beste måtene å bygge kreditt.,
• På-tid-betalinger: kan Betale dine regninger på tid er den viktigste faktoren for sterk kreditt score. For ikke å nevne, for sen betaling straffer er dyrt. Sett opp autopay online så regninger vil alltid være betalt på gang.
• Renter og minimum betaling: Kredittkort kommer med veldig høye renter, en.k.a. «APRs.»Selv om du alltid må betale «minimum betaling» for å unngå å bli sent, du bør bestrebe seg på å betale dine regninger i full å helt unngå rente kostnader., (Hvis du lade $2 000 på et kredittkort med en 22% rente, og bare betale minimum betaling, vil det ta deg nesten 16 år til å betale av kort tid vil du ha betalt $3,026 i interesse!)
• identitetstyveri: Det er viktig å holde orden på kredittkort og uttalelser. Hold et øye ut for fishy kjøp, og sikre dine antall online. Hvis du tror du har mistet kortet ditt, ring utsteder umiddelbart. Det vil sette en fryse på kortet ditt, og hvis du har offisielt mistet det, det vil sende deg en ny kopi uten kostnad., Uansett hva du gjør, ikke holde stille om du ikke er sikker på hvor kortet ditt er.

Siden personlig økonomi er ikke lært på skolen, det er opp til foreldrene å sørge for at deres barn har en sterk økonomi. Ved familiarizing dine tenåringer med kreditt-og betalingskort, vil du lære dem leksjoner som vil bo med dem for resten av deres liv.